工欲善其事，必先利其器。作为锂电池制造必不可少的工具，设备将直接影响锂电池的生产成本、生产效率和产品性能。后疫情时代，全球经济转型推动锂电供给端加码，叠加汽车电动化浪潮催生需求端爆发，作为产业链上游的锂电设备行业有望充分受益。
一
事实上，今年不少企业已经接到大单。日前，赢合科技发布重大合同中标公告，宁德时代已通过邮件形式向该上市公司发送订单中标通知。赢合科技中标设备总金额为14.4亿元，约占公司最近一个会计年度经审计主营业务收入的86%。另外，2020年1-9月宁德时代及其控股子公司与赢合科技签订的采购订单金额为9681万元。
与赢合科技同一天，福能东方也发布公告称，控股子公司超业精密与宁德新能源（ATL）自今年5月至10月期间累计签署日常经营合同总金额达3.01亿元。合同标的为注液机、极耳焊接成型机等锂电池设备。此外，企查查显示，今年6月超业精密还与孚能科技产生1.04亿元的交易。
此前，星云股份在财报中提到，今年1-4月公司与宁德时代及其控股子公司签订采购设备订单金额累计已逾1.13亿元。此外，星云股份还公告称，拟募集资金总额不超过4亿元，用于新能源汽车电池智能制造装备、锂电池电芯化成分容设备，及小动力电池包组装自动线设备生产线等项目。
值得注意的是，在资本市场锂电设备企业也异常活跃。今年9月，海目星激光正式登陆科创板，并拟募资8亿元用于投资“激光及自动化装备扩建项目”、“激光及自动化装备研发中心建设项目”等。6月，在历经一年多的持续酝酿后，赢联激光正式登陆科创板。5月，光伏与锂电设备生产商奥特维也正式登陆科创板。
种种迹象已经表明，锂电设备市场将迎来大发展。据业内机构预计，未来5年锂电设备行业增速将保持在30%左右。2020年仅国内市场需求就将达到340亿元，国产设备产值有望突破270亿元。
二
不过，需要注意的是，在市场需求不断扩大的同时，锂电设备行业集中度也在逐步提升，市场竞争日趋激烈。数据显示，早在2018年我国锂电设备企业前10名的市占率就已经超过60%，未来将有望突破80%，强者越强的局面有望加强，中小设备企业生存空间将被进一步挤压。
市场分析人士认为，锂电装备的行业特征决定了各环节容易形成高度集中竞争格局，设备不止决定电池的生产成本和效率，更重要的是，设备的精度和稳定性对电池性能一致性起到了决定性作用，而这无法仅通过材料和工艺配方来改善，因此无论是一线动力电池厂商还是新入者，为了具备更强的产品竞争力，都会选择最优质设备厂商，这就逐步形成了核心设备高度集中的竞争格局。
据了解，锂电池制作工艺流程可分为前段工序(极片制作)、中段工序(电芯制作)以及后段工序(检测组装)。从价值量来看，前段、中段、后段设备成本占比分别约为 35%、35%、30%。其中，前段设备中涂布机价值量占比最高；中段设备中卷绕机、叠片机价值量占比最高；后段设备中化成分容检测占比最高。涂布、卷绕/叠片和化成分容为锂电生产设备中的核心设备。
作为前道核心设备，涂布机要求能将搅拌后的浆料均匀地涂在金属箔片上并烘干成正、负极片，厚度需精确到2μm以下。随着涂布设备领域国产化程度不断提升，目前涂布设备国产化率已超过 80%，不过国内真正掌握涂布核心技术的企业较少，国内前五大涂布企业璞泰来（新嘉拓）、浩能科技、先导智能、赢合科技（雅康精密）、金银河等市场份额占国产总量达到 60%以上。
一般来讲，圆柱电池采用的是卷绕工艺，软包电池采用的是叠片工艺，方形电池既可采用卷绕工艺也可采用叠片工艺。当下，锂电设备卷绕机市场寡头特征日益明显，TOP5的企业先导智能、赢合科技、诚捷智能、吉阳智能、华冠科技的合计市场份额超过90％，其中先导智能市场占有率超过60％。
叠片工艺作为未来锂电池电芯制备工艺的重要趋势，目前我国各大设备厂商正加大布局力度。随着电芯大尺寸化和高能量密度化的不断演进，叠片工艺或将成为未来国内锂电生产中的增量工艺，相关设备企业有望受益。其中，赢合科技与德国MANZ在叠片机领域签约合作，德国MANZ在热复合叠片领域国际领先。
相对前段和中段，后段设备技术门槛相对较低，因此目前国产化率较高。据了解，目前国内共计拥有40多家化成分容设备企业，设备国产化程度高达95%以上；其中杭可科技、先导智能、星云股份、瑞能股份为龙头。早在2018年，排名前十的化成分容设备企业市场占比可达到60%，预计2020年这一比例将达80%以上。
随着动力电池向高能量密度和高品质发展，将促进对设备技术要求的提升，进入下游头部动力电池企业的设备供应商，将受益于新一轮动力电池扩建和集中度提升，锂电设备产业链各环节的优质设备供应商将迎来新一轮发展机会，而实力弱小的企业将被淘汰，行业将在不断洗牌中提质升级。
